oliyana472

我想大概是：
先解释c。利率越高，put option 价值越小（因为利率越高，通过股票期货价值公式可知，未来股价的期望值越高），由于今天early exercise就是放弃put option得到intrinsic value（是已知数），放弃的put option价值越小，early exercise放弃的东西越少，自然使early exercise become more attractive。

d不对，是因为与c相反。
a不对，是因为european call option不能early exercise，否则就不是european option
b不对，是因为just in the money时early exercise 得到的pay-off(即intrinsic value）刚刚>0，一般不合算。